每日經(jīng)濟(jì)新聞 2022-08-31 22:56:01
每經(jīng)記者 李沛沛 每經(jīng)編輯 肖芮冬
近日,《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者獲悉,包括劉格菘、李曉星等“頂流”在內(nèi)的一批明星基金經(jīng)理公布了管理基金的2022年中報(bào),其隱形重倉股和市場觀點(diǎn)也隨之曝光。
中報(bào)顯示,在上半年的市場波動(dòng)中,廣發(fā)基金劉格菘管理的廣發(fā)小盤LOF持倉結(jié)構(gòu)并沒有進(jìn)行大幅調(diào)整,依然圍繞已經(jīng)建立全球比較優(yōu)勢的高端制造產(chǎn)業(yè)鏈布局。
銀華基金李曉星在管的多只基金也披露了2022年中期報(bào)告,他表示上半年保持高倉位,消費(fèi)和科技配置相對均衡,重點(diǎn)配置了食品飲料、地產(chǎn)鏈、消費(fèi)者服務(wù)、國防軍工、電子、計(jì)算機(jī)、傳媒、有色金屬、醫(yī)藥、新能源等行業(yè),精選高景氣行業(yè)中高增長的個(gè)股。
數(shù)據(jù)來源:記者整理 攝圖網(wǎng)圖 楊靖制圖
劉格菘:加倉光伏、芯片設(shè)計(jì)龍頭
廣發(fā)小盤成長混合(LOF)A的半年報(bào)顯示,截至今年6月30日,該基金的規(guī)模為109.79億元,相比一季度末的93.39億元又增加了17.56%。
在基金的增減倉方面,廣發(fā)小盤成長混合(LOF)A增持了光伏龍頭晶澳科技、隆基綠能、錦浪科技,芯片設(shè)計(jì)龍頭圣邦股份,以及疫苗龍頭康泰生物。其中,對錦浪科技和康泰生物的增持幅度都達(dá)到或超過了60%。同時(shí),A股產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)第一股國聯(lián)股份和光伏玻璃龍頭福萊特也新進(jìn)了該基金的前十大重倉股名單,健帆生物和普利特則掉出了前十大重倉股。
除此之外,隨著基金全部持倉的公布,劉格菘的“隱形重倉股”也浮出水面。可以看到,他的隱形重倉股圍繞著醫(yī)療保健、信息技術(shù)、材料等行業(yè)來布局。與去年底相比,他在上半年大幅增持了5G光模塊上市公司博創(chuàng)科技、同比增持幅度達(dá)到50%,目前持股688.82萬股、占基金凈值比例為1.06%。
劉格菘在基金中報(bào)里表示,受疫情、美聯(lián)儲(chǔ)加息預(yù)期等多重因素影響,2022上半年A股市場經(jīng)歷了較大波動(dòng),光伏、新能源汽車、電子等為代表的高端制造方向波動(dòng)率超過了其他類型的資產(chǎn)。從5月初以來市場的走勢判斷,預(yù)期最悲觀的階段可能已經(jīng)結(jié)束,系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)或已得到充分釋放,基本面的趨勢力量有望重新成為資產(chǎn)定價(jià)的核心,下半年資本市場或有可能呈現(xiàn)結(jié)構(gòu)性行情豐富多彩的局面。
也正因如此,在上半年的市場波動(dòng)中,該基金的持倉結(jié)構(gòu)并沒有進(jìn)行大幅調(diào)整,依然圍繞已經(jīng)建立全球比較優(yōu)勢的高端制造產(chǎn)業(yè)鏈布局
李曉星:發(fā)走心長文,持倉更均衡
在此次的基金中報(bào)里,銀華基金的明星基金經(jīng)理李曉星又寫了非常走心的長文,用超過6000字的篇幅來與投資者“談心”。
我們先來看看他管理的銀華心怡持倉情況。中報(bào)顯示,該基金上半年保持了高倉位運(yùn)作,消費(fèi)和科技配置相對均衡,重點(diǎn)配置了食品飲料、地產(chǎn)鏈、消費(fèi)者服務(wù)、國防軍工、電子、計(jì)算機(jī)、傳媒、有色金屬、醫(yī)藥、新能源等行業(yè),精選高景氣行業(yè)中高增長的個(gè)股。
和一季度末相比,前十大重倉股調(diào)整的幅度也比較大,五糧液、中國中免、比亞迪、紫光國微和三一重工這幾只個(gè)股都新進(jìn)入前十大重倉股的名單,同時(shí)減持了“鋰電茅”和“藥茅”,寧德時(shí)代、藥明康德、匯川技術(shù)、天賜材料和金山辦公都掉出了前十大重倉股行列。
與一季度末相比,銀華心怡的股票倉位有所降低,這一點(diǎn)從重倉股的持倉情況也能略窺一二。除了調(diào)整了5只重倉股以外,銀華心怡還對貴州茅臺(tái)、山西汾酒、紫金礦業(yè)和分眾傳媒都進(jìn)行了減倉的操作。
再來看看“隱形重倉股”的情況。
與去年底相比,李曉星增持了金山辦公、青島啤酒、海爾智家、華潤啤酒,其中對金山辦公的增持幅度達(dá)到了322.11%,顯示出他對食品飲料、消費(fèi)者服務(wù)等大消費(fèi)賽道,以及科技行業(yè)的看好。
值得注意的是,李曉星此次在基金中報(bào)里又寫出了超過6000字的長文,一方面向投資者表示“基金凈值的回撤使得持有人承受了階段性的虧損,我深表歉意”,另一方面也向大家分享了他的理念和對后市的看法。
他坦言,展望下半年,持倉變得更為均衡??春脟鴥?nèi)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇,特別是融資驅(qū)動(dòng)的基建和政策驅(qū)動(dòng)的房地產(chǎn),適當(dāng)提升了跟投資相關(guān)的價(jià)值股的配置比例;從中長期維度看好消費(fèi)復(fù)蘇,繼續(xù)提升了消費(fèi)股的配置比例;對于出口來說,對于外需相關(guān)的公司,對于風(fēng)險(xiǎn)也給予了更多的關(guān)注,同時(shí)適當(dāng)減持估值透支了未來成長性的一些股票。
最后,我們想以李曉星在中報(bào)里的一段很有哲理的話來結(jié)尾,或許有助于投資者減輕內(nèi)耗:“在龜兔賽跑中,能夠做那只烏龜,就已經(jīng)很不容易了。把別人的標(biāo)準(zhǔn)當(dāng)作目標(biāo),就好像一生都是奔著別人而去的,但其實(shí)按照自己的節(jié)奏,慢慢走,也能走到終點(diǎn)。不求完美,但求完整,完成遠(yuǎn)比完美更重要。能夠做一個(gè)完整的普通人,也依然是很好的一生。”
如需轉(zhuǎn)載請與《每日經(jīng)濟(jì)新聞》報(bào)社聯(lián)系。
未經(jīng)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》報(bào)社授權(quán),嚴(yán)禁轉(zhuǎn)載或鏡像,違者必究。
讀者熱線:4008890008
特別提醒:如果我們使用了您的圖片,請作者與本站聯(lián)系索取稿酬。如您不希望作品出現(xiàn)在本站,可聯(lián)系我們要求撤下您的作品。
歡迎關(guān)注每日經(jīng)濟(jì)新聞APP