中化國際擬定增募資50億，主要投向碳三項目 預計達產(chǎn)后年均利潤超17億

每經(jīng)記者 趙李南    每經(jīng)編輯 董興生    

3月25日，中化國際（600500.SH）發(fā)布《2022年度非公開發(fā)行A股股票預案》（以下簡稱《預案》），擬募資不超過50億元，其中35億元投向碳三產(chǎn)業(yè)一期項目，其余15億元用于補充流動資金。

《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，中化國際碳三產(chǎn)業(yè)一期項目總投資約139.13億元，計劃建設(shè)周期為30個月。項目達產(chǎn)后預計可實現(xiàn)不含稅年均銷售收入110.11億元，年均利潤總額17.15億元。

擬定增募資不超過50億元

據(jù)《預案》，此次中化國際非公開發(fā)行股票數(shù)量不超過約8.3億股，擬募集資金總額不超過50億元。

中化國際表示：“本次非公開發(fā)行股票的發(fā)行對象為包括公司控股股東中化股份在內(nèi)的不超過35名符合中國證監(jiān)會規(guī)定條件的特定投資者。”其中，中化股份限售期為18個月，其他發(fā)行對象的限售期為6個月。

圖片來源：中化國際公告截圖

《預案》顯示，中化國際本次非公開發(fā)行股票募集資金將主要投入碳三產(chǎn)業(yè)一期項目，建設(shè)內(nèi)容包括60萬噸丙烷脫氫裝置、65萬噸苯酚丙酮、24萬噸雙酚A、40萬噸環(huán)氧丙烷和15萬噸環(huán)氧氯丙烷等裝置，投產(chǎn)后將形成環(huán)氧氯丙烷-環(huán)氧樹脂、環(huán)氧丙烷、苯酚丙酮-雙酚A等碳三功能性材料一體化產(chǎn)業(yè)鏈。

“碳三產(chǎn)業(yè)一期項目是公司向化工新材料戰(zhàn)略業(yè)務轉(zhuǎn)型關(guān)鍵步驟，有助于公司深化化工新材料業(yè)務布局，實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)上下游的有效協(xié)同，打造產(chǎn)業(yè)鏈一體化，形成成本優(yōu)勢和規(guī)模經(jīng)濟，提升企業(yè)的盈利能力，提高公司核心競爭力。”中化國際稱。

2019年至2021年9月末，中化國際營運資本規(guī)模分別為98.53億元、29.78億元和-18.79億元，呈快速下降趨勢。同時，2019年末至2021年9月末，中化國際資產(chǎn)負債率分別為51.98%、49.94%和62.99%，最近一期呈明顯上升趨勢。

針對補充流動資金，中化國際稱：“公司所處化工新材料行業(yè)屬于資金和技術(shù)密集型行業(yè)，對于資金投入的需求較大。隨著公司業(yè)務的持續(xù)發(fā)展，同時考慮募投項目實施等因素的影響，公司未來營業(yè)收入的增長將對營運資金產(chǎn)生較大需求，僅依靠生產(chǎn)經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流難以滿足公司營運需求。”

“通過本次非公開發(fā)行募集資金部分用于補充流動資金，可以進一步提高公司償債能力和盈利能力、拓寬公司的融資渠道，為未來發(fā)展提供資金保障，同時有利于公司及時抓住產(chǎn)業(yè)升級轉(zhuǎn)型和發(fā)展的機遇，順利實現(xiàn)公司的戰(zhàn)略目標。”中化國際稱。

碳三產(chǎn)業(yè)一期項目總投資約139億元

連云港石化產(chǎn)業(yè)基地是全國七大石化產(chǎn)業(yè)基地之一，規(guī)劃面積約61.34平方公里，建設(shè)總規(guī)模為4000萬噸級煉油、600萬噸級乙烯、700萬噸級芳烴。

連云港市政府官網(wǎng)顯示，去年11月，江蘇省政府正式批復《連云港石化產(chǎn)業(yè)基地總體發(fā)展規(guī)劃（修編）》。批復強調(diào)，要立足新發(fā)展階段、貫徹新發(fā)展理念、構(gòu)建新發(fā)展格局，打造技術(shù)經(jīng)濟水平達到國際先進水平的基礎(chǔ)煉化產(chǎn)業(yè)，構(gòu)建高端石化產(chǎn)業(yè)鏈和產(chǎn)業(yè)集群，發(fā)展高附加值的精細化工產(chǎn)品，建設(shè)國際一流的大型石化產(chǎn)業(yè)基地。

中化國際的碳三產(chǎn)業(yè)一期項目即在連云港石化產(chǎn)業(yè)基地落地。中化國際表示，本項目建設(shè)切合《連云港石化產(chǎn)業(yè)基地總體發(fā)展規(guī)劃》明確的“新材料和精細化工產(chǎn)業(yè)”的產(chǎn)業(yè)定位，下游延伸項目符合石化產(chǎn)業(yè)基地芳烴、烯烴下游延伸和原料多元化發(fā)展要求。

連云港石化產(chǎn)業(yè)基地規(guī)劃圖 圖片來源：徐圩新區(qū)政府官網(wǎng)

“碳三產(chǎn)業(yè)一期項目臨近擬建自有碼頭，包括1個5萬噸級液體碼頭和1個5萬噸級液化烴碼頭，本項目主要原料和主要產(chǎn)品的運輸依托中化擬建自有碼頭。本項目憑借連云港優(yōu)越的港口和物流條件，大宗原料運輸便利，產(chǎn)品可就近輻射中國經(jīng)濟最發(fā)達的華東、長三角地區(qū)。”中化國際稱。

《預案》顯示，碳三產(chǎn)業(yè)一期項目預計于2022年建成投產(chǎn)，總投資額約139億元，項目達產(chǎn)后，預計實現(xiàn)年均營業(yè)收入110.11億元，年均利潤總額17.15億元。項目投資所得稅后財務內(nèi)部收益率為13.25%，稅后項目投資回收期為6.37年（不含建設(shè)期）。

“在響應國家發(fā)展并實施石化原料的多元化、輕質(zhì)化升級，發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟，落實建設(shè)資源節(jié)約型、環(huán)境友好型企業(yè)的社會責任要求的同時，碳三產(chǎn)業(yè)一期項目將給公司股東提供更多的回報。”中化國際稱。

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