全國(guó)人大代表周艷芳：探索建立養(yǎng)老金第三支柱專屬賬戶體系

每經(jīng)記者 涂穎浩    每經(jīng)編輯 段煉    

3月2日，在國(guó)新辦舉行的推動(dòng)銀行業(yè)保險(xiǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展新聞發(fā)布會(huì)上，人民銀行黨委書記、中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)主席郭樹清對(duì)于2021年重點(diǎn)工作表示，“規(guī)范發(fā)展第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)等保險(xiǎn)服務(wù)。”

近年來，國(guó)家政策不斷強(qiáng)化發(fā)展第三支柱的重要性。2020年12月9日，國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議明確將商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)納入養(yǎng)老保障第三支柱加快建設(shè)。業(yè)內(nèi)普遍認(rèn)為，“十四五”時(shí)期，我國(guó)第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)將迎來最好的發(fā)展機(jī)遇。

全國(guó)人大代表、中國(guó)太保壽險(xiǎn)上海分公司副總經(jīng)理周燕芳提出，建議從制度層面、政策層面、產(chǎn)品和服務(wù)層面入手，加大對(duì)商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)的推動(dòng)，更好地服務(wù)養(yǎng)老金第三支柱的建設(shè)。具體包括加強(qiáng)頂層設(shè)計(jì)，探索建立養(yǎng)老金第三支柱專屬賬戶體系等。

第三支柱發(fā)展剛剛起步

2019年底，我國(guó)60歲以上人口占比達(dá)到18.1%，65歲及以上老人占比12.6%。據(jù)測(cè)算，“十四五”期間，60歲以上人口占比將超過20%，總量突破3億人，進(jìn)入中度老齡化社會(huì)。同時(shí)老年人面臨著未富先老、未備先老的問題，對(duì)養(yǎng)老安排的充足性、持續(xù)性提出了更高要求。發(fā)展和完善三支柱的養(yǎng)老保障體系變得尤為迫切。

最新一期的“宏利亞洲關(guān)懷調(diào)查”（Manulife Asia Care Survey）顯示，超過半數(shù)（53%）的中國(guó)受訪者認(rèn)為自疫情以來，養(yǎng)老規(guī)劃已經(jīng)變得越發(fā)重要。

中國(guó)人保集團(tuán)董事長(zhǎng)羅熹表示，中國(guó)已經(jīng)進(jìn)入了長(zhǎng)壽時(shí)代，面臨著老齡化的挑戰(zhàn)?，F(xiàn)在中國(guó)老齡人口之多，進(jìn)入老齡社會(huì)之快和養(yǎng)老事業(yè)發(fā)展任務(wù)之重實(shí)屬罕見，相對(duì)一些發(fā)達(dá)國(guó)家，基本養(yǎng)老基本實(shí)現(xiàn)全面覆蓋。企業(yè)年金、職業(yè)年金和團(tuán)體年金也在逐步發(fā)展，個(gè)人養(yǎng)老相對(duì)來說發(fā)展速度慢一些，尤其和西方發(fā)達(dá)國(guó)家比，比重非常小。

周燕芳也表示，當(dāng)前，我國(guó)第三支柱發(fā)展剛剛起步，在替代率、資產(chǎn)規(guī)模等方面遠(yuǎn)低于大多數(shù)成熟市場(chǎng)，在結(jié)構(gòu)特點(diǎn)、市場(chǎng)有效性和政府管控程度上均有提升空間，其發(fā)展主要受限于包括對(duì)養(yǎng)老金第三支柱產(chǎn)品定義不明確、養(yǎng)老金融專業(yè)投資能力不足、缺乏居民個(gè)人養(yǎng)老專屬賬戶體系、第三支柱政策不方便個(gè)人參與等問題。

商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)優(yōu)勢(shì)凸顯

第三支柱產(chǎn)品體系涵蓋保險(xiǎn)、銀行、資管等多類型的產(chǎn)品。周艷芳指出，從國(guó)際經(jīng)驗(yàn)看，以德國(guó)為代表的成熟第三支柱產(chǎn)品體系以保險(xiǎn)類產(chǎn)品為主，占比70%左右。

周艷芳表示，以保險(xiǎn)產(chǎn)品為主體的優(yōu)勢(shì)在于有一定程度的保障收益，操作簡(jiǎn)單，不需要主動(dòng)進(jìn)行資產(chǎn)配置。同時(shí)，對(duì)民眾的金融知識(shí)水平、對(duì)資本市場(chǎng)的豐富性和靈活性要求并不高。美國(guó)的第三支柱則是以資管產(chǎn)品為主體（占比65%），其優(yōu)勢(shì)是整體成本較低，基于民眾金融知識(shí)差異，有更多實(shí)現(xiàn)超額回報(bào)的可能，資管產(chǎn)品的信息披露也更為及時(shí)、透明。對(duì)于中國(guó)而言，以商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品作為養(yǎng)老金第三支柱發(fā)展初期的產(chǎn)品主體更為合適，有利于充分發(fā)揮其長(zhǎng)期性、安全性和收益性的特點(diǎn)，提升第三支柱的保障水平。具體而言，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)在產(chǎn)品精算、投資風(fēng)控、客戶服務(wù)等方面有獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)。

羅熹認(rèn)為，第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)有其顯著特點(diǎn)：一是為高收入人群個(gè)人養(yǎng)老提供一個(gè)渠道；二是給新興業(yè)態(tài)從業(yè)人員提供一種商業(yè)養(yǎng)老保障；三是通過長(zhǎng)期的養(yǎng)老保障資金促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展，包括跨周期的投資。商業(yè)養(yǎng)老資金進(jìn)入對(duì)資本市場(chǎng)的健康發(fā)展會(huì)有比較大的促進(jìn)作用。

探索建立專屬賬戶體系

關(guān)于加大商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)參與第三支柱建設(shè)，周艷芳提出幾點(diǎn)具體建議，如探索建立養(yǎng)老金第三支柱專屬賬戶體系。我國(guó)基本養(yǎng)老保險(xiǎn)和企業(yè)年金（職業(yè)年金）均建有個(gè)人賬戶。探索通過實(shí)名認(rèn)證且唯一的第三支柱個(gè)人養(yǎng)老金賬戶，實(shí)現(xiàn)資金在“三支柱”之間的轉(zhuǎn)移接續(xù)，建立養(yǎng)老金賬戶“一賬通”的銜接機(jī)制,可以提升養(yǎng)老保障制度整體的統(tǒng)一性和靈活性。

建議將保險(xiǎn)系產(chǎn)品作為中國(guó)養(yǎng)老金第三支柱發(fā)展初期的產(chǎn)品主體。支持保險(xiǎn)業(yè)先行先試養(yǎng)老金第三支柱并進(jìn)行深化和擴(kuò)大推廣，有效保證養(yǎng)老金風(fēng)險(xiǎn)保障和長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄功能的充分發(fā)揮。鼓勵(lì)加大養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品創(chuàng)新，適當(dāng)擴(kuò)展保障責(zé)任，提供更加靈活的養(yǎng)老金積累和領(lǐng)取服務(wù)，創(chuàng)新發(fā)展提供具備長(zhǎng)期直至終身領(lǐng)取功能的養(yǎng)老年金保險(xiǎn)等。

周艷芳建議加大對(duì)第三支柱產(chǎn)品的政策支持力度。一是建議對(duì)滿足60周歲以上可分期領(lǐng)取條件的商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)均給予稅收優(yōu)惠政策；二是建議對(duì)納入稅延養(yǎng)老框架的各類型金融產(chǎn)品圍繞基本要素建立統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)；三是提高稅收優(yōu)惠額度，提升商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)養(yǎng)老金替代率水平，建議在去除6%比例限制的基礎(chǔ)上，提高稅延養(yǎng)老保險(xiǎn)稅前抵扣標(biāo)準(zhǔn)，每月抵扣額度可提高至3000元/月。

此外，她還建議擴(kuò)大商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)投資范圍，提升長(zhǎng)期養(yǎng)老金收益率，及簡(jiǎn)化稅延養(yǎng)老保險(xiǎn)業(yè)務(wù)全流程，提升吸引力和參與率。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)