渤海財險最近一期風險評級為C 二季度償付能力充足率略降

每經(jīng)記者 袁園    每經(jīng)編輯 張海妮    

7月末是保險公司償付能力數(shù)據(jù)集中披露的時候，隨著償付能力數(shù)據(jù)曝光，險企的經(jīng)營數(shù)據(jù)、償付能力、管理層的人事變動等也悉數(shù)浮出水面。

近期，渤海財產(chǎn)保險股份有限公司（以下簡稱渤海財險）發(fā)布了二季度償付能力報告。報告顯示，二季度末渤海財險的核心償付能力充足率和綜合償付能力充足率均為123.47%，較上季度末的133.16%有所下滑。

值得一提的是，雖然渤海財險一季度綜合償付能力數(shù)據(jù)和核心償付能力數(shù)據(jù)均在120%以上，但是最近一期的風險評級依舊是C。

最近一期風險評級為C

具體來看，二季度末渤海財險累計現(xiàn)金凈流量-9655萬元。綜合流動比率-三個月內(nèi)144.32%，綜合流動比率-一年以內(nèi)72.20%，綜合流動比率-一年以上38.63%。流動性覆蓋率-壓力一224.7%，流動性覆蓋率-壓力二143.51%。

渤海財險表示，從上述指標看，綜合流動比率-三個月以內(nèi)流動性充足，綜合流動比率-一年以內(nèi)、一年以上低于100%，說明按照現(xiàn)有資產(chǎn)負債情況一年以上、一年以內(nèi)到期的資產(chǎn)不能滿足相同期間到期負債的資金需求。二季度公司百元保費凈流量-23.39元，經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量-1.98億元，說明保險業(yè)務現(xiàn)金盈余能力較差。季度末持有現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物4.55億元，說明公司流動資金頭寸充足。在流動性充足的情況下，二季度渤海財險的綜合償付能力和核心償付能力充足率均為123.47%。

而隨著二季度償付能力數(shù)據(jù)一起披露的還有最近一期的風險評級。按照保險公司的風險評級方式，渤海財險最近一期風險評級是針對其一季度數(shù)據(jù)來評判的。《每日經(jīng)濟新聞》記者梳理發(fā)現(xiàn)，一季度末渤海財險的綜合償付能力充足率和核心償付能力充足率均為133.16%，一季度末累計凈現(xiàn)金流-9500萬元，綜合流動比率-三個月內(nèi)132.79%，綜合流動比率-一年以內(nèi)76.02%，綜合流動比率-一年以上62.62%。渤海財險表示，公司的流動性覆蓋率大于100%，說明一季度末公司優(yōu)質(zhì)流動資產(chǎn)可以覆蓋未來一個季度壓力情景下的現(xiàn)金流缺口。投資流動性資產(chǎn)占比11.04%，一季度末無融資回購，符合監(jiān)管要求。

但是，渤海財險最近一期的風險評級卻為C。對于這個評級，渤海財險給出的解釋是：2020年上半年，公司以“效益為先，價值發(fā)展”為根本遵循，通過業(yè)務結(jié)構(gòu)調(diào)整、優(yōu)化，實施虧損機構(gòu)治理，推進降賠增效，一季度和上半年實現(xiàn)盈利，償付能力充足率回升至120%以上，流動性指標得分也較2019年四季度提升，但按照監(jiān)管連續(xù)兩個季度內(nèi)風險綜合評級暫不予調(diào)整的規(guī)定，評級仍為C。

《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，之前并未有直接的材料和官方數(shù)據(jù)證明連續(xù)兩個季度內(nèi)風險評級暫不調(diào)整的規(guī)定，因此記者就暫不予調(diào)整的事情采訪渤海財險方面相關(guān)負責人，不過截至發(fā)稿尚未得到官方回應或解釋。

增資擴股方案還在推動中

公開資料顯示，渤海財險成立于2005年10月，是首家總部設在天津的全國性財產(chǎn)保險公司，注冊資本16.25億元，由天津國有骨干企業(yè)發(fā)起設立，產(chǎn)品涉及機動車輛保險、企業(yè)財產(chǎn)保險、工程保險、貨物運輸保險、責任保險、保證保險、意外傷害保險、短期健康保險。

作為一家成立10年以上的中小型財險公司，渤海財險的盈利情況卻并不樂觀。數(shù)據(jù)顯示，自2016年以來，該公司一直處于虧損狀態(tài)，2016年到2019年的虧損額分別是1829萬元、1.94億元、1.12億元和3.57億元。

不過，在去年四季度渤海財險償付能力出現(xiàn)下滑之后，渤海財險就開始推動增資計劃。根據(jù)此前天津產(chǎn)權(quán)交易中心掛出的信息，渤海財險擬通過公開方式增發(fā)股份不超過9.68億股，意向投資方認購股份每股價格不得低于（含）1.0331元，本次增資同股同價，擬募集資金不超過10億元，對應持股比例不超過29.74%。同時，增資企業(yè)第一大股東天津市泰達國際控股（集團）有限公司視情況可以進行非公開協(xié)議增持，以維持持股比例40.62%不變。

增資完成后，原股東合計持股比例不低于70.26%，新增股東合計持股比例不超過29.74%。新引入投資方數(shù)量不限，渤海財險有權(quán)決定是否啟動擇優(yōu)遴選程序確定最終投資方、增資價格及最終投資方認購股份數(shù)量。

對于此次增資，渤海財險表示，資金主要用于公司償付能力的補充以及對投資、非車險領(lǐng)域發(fā)展的支持。不過，截至發(fā)稿日，記者并未從中國保險行業(yè)協(xié)會網(wǎng)站的保險公司股權(quán)信息披露一欄中找到渤海財險的增資公告，這也意味著渤海財險的增資方案尚未落實。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)