揭秘配資平臺斂財套路：虛擬盤詐騙，無法兌付時直接跑路

圖片來源：攝圖網 2019年A股行情回暖后，大大小小的場外配資平臺重出江湖。近期，不少平臺遭遇無法提現的尷尬，甚至直接跑路。 4月17日，海南省?？谑泄簿趾灠l(fā)立案決定書，對場外配資平臺海南貝格富科技有限公司（以下簡稱貝格富），以涉嫌詐騙案立案偵查。這并非個例。據悉，4月以來，已有寶牛E配、長紅配資、紅嶺金服等有多家配資平臺疑似跑路。 配資指數網站顯示，其所收錄的715家配資平臺中，經營狀態(tài)來看，正常的僅有108家，394家有問題，143家停業(yè)，70家跑路。按性質來分，有171家為虛擬盤，24家標注為詐騙。 為何在股市行情向好之時，會出現如此多配資平臺跑路事件？ 有業(yè)內人士指出，“虛擬盤”才是癥結所在。這類偽配資平臺開立的賬戶，未與券商連通，下單的資金也未進入交易所實盤交易。如果行情不好，投資者誤以為股票爆倉，資金全部被配資平臺收入囊中；如果行情好，投資者賬面浮盈，配資平臺要拿出真金白銀來兌現客戶加杠桿后的收益，幾乎是不可能，只能一跑了之。 2015年股災期間，杠桿資金的助推“功不可沒”。因此，監(jiān)管層一直緊盯場外配資，并于近期屢次提示配資風險。 不過，《財經》記者發(fā)現，在百度等搜索引擎上，還是能輕而易舉地搜到不少配資平臺的廣告和官網鏈接，其中更不乏已經跑路的貝格富、提現困難的紅嶺金服等。 貝格富平臺爆雷 4月10日，場外配資平臺貝格富的官網掛出公告稱，為響應國家政策，決定停掉所有股票配資的業(yè)務。對于現有用戶的提現要求，只留下了一個公司郵箱接收相關賬戶及交易信息。這一表態(tài)引發(fā)了眾多投資者的恐慌。 針對此事，4月16日晚間，證監(jiān)會發(fā)布答記者問，表示已關注到相關報道，并在第一時間組織核查。經查，貝格富不具備經營證券業(yè)務資質。17日，海南省?？谑泄簿趾灠l(fā)的立案決定書顯示，對貝格富以涉嫌詐騙案立案偵查。 近日，《財經》記者加入了一個名為“貝格富詐騙維權群”，群內人數達359人，期間不斷有投資者加入，涉案金額幾萬到幾十萬元不等，受害者遍布全國各地。 由于群內混進了一些配資中介，群主決定另設眾籌群，除了提交轉賬截圖和與客服聊天記錄，入群者每人交100元，作為受害者代表前往海口報案的經費。該眾籌群共有204人，籌資2萬余元，集體去?？趫蟀敢鸦ㄈチ?.5萬元，換來了立案告知書及各種最新進展。 北京市京師律師事務所合伙人諶江濤律師告訴《財經》記者，受害人在當地公安機關報案即可，當地公安機關會將所做的筆錄材料移交給海口公安機關。 “還好撤得早?！庇惺芎φ邔Α敦斀洝酚浾吒袊@，“經朋友提醒，發(fā)現買股票的委托在其他行情軟件上不顯示，當時就覺得有蹊蹺，撤出了大部分資金，不過貝格富利息低，太有誘惑力了，就沒全撤出來?！?而大部分投資者就沒有這么幸運了?！拔谊懤m(xù)投了9萬，4月8號提現時開始發(fā)現不對勁，先是聯系客服，客服一拖再拖，之后讓我們直接發(fā)郵件到指定郵箱，沒過幾天發(fā)現網站打不開，交易軟件上的賬戶余額無法顯示，客服也無人應答?！币晃皇芎φ叻Q。 天眼查顯示，貝格富成立于2018年9月3日，注冊資金為5000萬元，江俊為最大股東，出資3000萬元，持股比例為60%，另一大股東為莊宇航，出資2000萬元，持股40%。 公司曾因通過登記的住所或者經營場所無法聯系，被?？谑泄ど绦姓芾砭至腥虢洜I異常名錄。 據了解，有受害者接到?？谑泄簿值亩绦糯饛停Q經民警初查，貝格富注冊地為海市高新區(qū)創(chuàng)業(yè)孵化中心A樓5層，但實際不在該地址辦公。經開發(fā)區(qū)公安分局刑警大隊調查核實，貝格富涉嫌詐騙一案，河南省禹州市公安局刑偵支隊已于2019年3月20日立案偵查，該公司賬戶已經被河南省禹州市公安局凍結。 有受害者分析，貝格富此前交易轉賬一直是用對公賬戶，4月2日突然改為私人賬戶“王余兵”，4月3日又改為私人賬戶“黃奕林”，微信客服給出的理由是：“近期公司對公賬戶資金流動量過大”，估計與3月20日對公賬戶被凍結有關。 “我就不明白了，既然河南省公安局3月20日就已經立案，凍結了對公賬戶，為什么不查封平臺？平臺還能操作，陸續(xù)還有新的配資者往里面打錢，被騙人數不斷增加?！鄙鲜鍪芎θ讼颉敦斀洝酚浾咄虏?。 虛擬盤利益鏈 貝格富和其他配資平臺相比，手續(xù)費較低，杠桿倍數較高。網站上宣傳語顯示：“行業(yè)公認最大實盤股票配資平臺1-10倍杠桿，1000起配，VIP利息低至0.6分，5分鐘快速開戶?！?“月利率0.6%，配資公司還要扣除人工成本、運營資金成本，怎么可能掙錢，說不定還要倒貼呢？肯定不可能是正規(guī)實盤交易?！庇信滟Y行業(yè)人士坦言。 “‘虛擬盤’會陷進去都是因為貪圖小便宜，這類公司還經常有送紅包、首月免息等優(yōu)惠活動?！庇惺芎φ呦颉敦斀洝酚浾呓忉尀楹芜x擇貝格富平臺，“我是通過百度搜索找到這家平臺的，貼吧、公眾號、各類配資平臺排行榜上都能看到貝格富的廣告。先充了100元試試，發(fā)現可以提現，就放心用了?！?《財經》記者在百度上搜索“2019年股票配資平臺排行榜”，一篇《2019年股票配資平臺排行榜前十名配資公司實力大比拼》文章中，貝格富赫然在列，位居榜首。入選理由寫的是：“國內公認最大實盤配資平臺”，狀態(tài)為“正常配資”，還稱：“貝格富股票配資平臺與美國華爾街著名投資大師PeterLynch旗下投資團隊洽談三年共同出巨資創(chuàng)辦，貝格富前身是已有十六年歷史的配資公司。” 記者輸入“場外配資是什么”的關鍵詞，發(fā)現看似知識科普類網站，點擊進去直接跳轉到股票配資平臺界面，這樣的標題摘要極具迷惑性，容易讓不了解配資的投資者深陷其中。 有配資業(yè)內人士向《財經》記者透露，按說，作為一個配資公司，其在牛市行情里有著“穩(wěn)賺不賠”的天然優(yōu)勢，斷然沒有卷款跑路的必要，除非其本身做的就是詐騙的營生，用虛擬盤來偽造虧損，并借此名義吞沒掉投資者的本金。 所謂虛擬盤，也被稱為“對賭盤”，投資者和配資平臺形成對賭。這類公司給客戶開立的賬戶，未與券商連通，下單的資金也未流向交易所實際發(fā)生交易，只是平臺虛擬出來的交易，讓客戶信以為真。 “虛擬盤配資公司一般會在其網站首頁上宣傳’100%實盤交易’、‘券商軟件’、‘券商風控’等內容，以迷惑客戶。如果行情不好，投資者誤以為股票爆倉，資金全部被虛擬盤配資平臺收入囊中；如果行情好，投資者賬面浮盈，配資平臺要拿出真金白銀來兌現客戶加杠桿后的收益，幾乎是不可能，只能一跑了之?！鄙鲜雠滟Y人士直言。 有資深配資人士分享了辨別實盤和虛擬盤的幾個方法：一是看利息，一般正規(guī)平臺月息都在1.5%到2.5%，低于這個的最好不要碰；二是掛單后，用其他股票行情軟件進行查看，驗證是否掛單成功；三是要求配資平臺讓券商打印交割單；四是要選擇那些注冊時間較早，長期穩(wěn)定存在的配資平臺，熊市時容易因為股市暴跌而發(fā)生穿倉、爆倉事件，只有那些資金相對雄厚的配資公司才能安全度過。 上海漢盛律師事務所高級合伙人李旻律師告訴《財經》記者，場外配資機構均不具備證券經營業(yè)務資質，涉嫌非法經營證券業(yè)務，采用“虛擬盤”的方式則涉嫌詐騙。如其所稱的配資資金并非自有資金，而是來源于P2P平臺等渠道，還涉嫌非法吸收公眾存款。 “是否構成犯罪以及構成何種罪名，需要結合具體的事實進行判斷。如果虛擬軟件提供方明知對方將軟件用于非法活動，仍然予以提供的，構成共犯?！崩顣F律師說。 場外配資風險不容忽視 場外配資一度被認為是2015年“股災”的元兇。眾多配資資金借助恒生HOMS系統(tǒng)流入股市。2015年7月，證監(jiān)會重拳出擊，整頓場外配資業(yè)務，發(fā)布《關于清理整頓違法從事證券業(yè)務活動的意見》，督促證券公司規(guī)范信息系統(tǒng)外部接入行為，甚至直接叫停了券商系統(tǒng)的外部接入功能。 不過，隨著股市階段性大漲，一度銷聲匿跡的場外配資又“死灰復燃”。 實際上，相較于場內配資，即券商融資融券業(yè)務，場外配資的風險則大了許多。開通融資融券業(yè)務需要50萬的個人資產門檻，杠桿為1倍，受到證監(jiān)會的嚴格監(jiān)管和風控約束；而場外配資最低100元起配，幾乎人人均可參與配資，對于投資者的風險承受度沒有預判，杠桿1~10倍甚至更高，風險極大。 由于配資機構并非從事證券經紀業(yè)務的合法機構，違反賬戶實名制和未經許可從事證券業(yè)務活動，沒有內部風控和外部監(jiān)督，游走在法律監(jiān)管的灰色地帶，資金涉及信托、銀行、基金等金融機構，存在監(jiān)管真空。 《財經》記者隨機查閱了多個線上配資公司的官網發(fā)現，公司會在顯著位置標注：“1-10倍杠桿隨意配”、“券商賬戶，杜絕一切虛擬盤”等宣傳語。不過相較于線上配資平臺，線下配資平臺顯得謹慎得多，記者聯系走訪了多家線下配資平臺，均表示最多只能配4倍杠桿，10倍的風險太大了。 “還要根據持倉的股票類型，如果都是創(chuàng)業(yè)板股票，連4倍也到不了?！蹦尘€下配資經理表示。 “散戶不是莊家，不能保證自己買的價位是階段底部，股票漲漲跌跌回撤個15%很正常。如果配資的倍數過大，一個跌?？赡芫捅瑐}了，血本無歸，所以5倍以上配資都不靠譜?！鄙鲜雠滟Y經理稱。 線下配資平臺為確保出借資金的安全，會設置平倉線和預警線。比如本金10萬，4倍杠桿，總資金50萬，47萬達到預警線，46萬強制平倉?？蛻舨僮髻~戶，須滿足相應的風控要求，如不得買ST股、新股等，主板單只股票不超過倉位70%，創(chuàng)業(yè)板不超過30%，總資金盈利10%以上方可體現。 據配資經理介紹，公司與國內知名證券公司、銀行合作。在券商那開設有合法兩融賬戶和私募基金賬戶，稱之為母賬戶，通過分倉軟件，給客戶一個子賬戶。比如10萬元配4倍杠桿，客戶將10萬元保證金打入配資公司法人或股東的私人賬戶，配資公司分給客戶50萬元的分倉賬戶。子賬戶只能下單，不能提現。提現需告知配資公司，由配資公司后臺操作轉給客戶。“作為配資公司，我們也要保障賬戶的資金安全嘛。”某配資經理說。 此番場外配資的卷土重來，已經引起了監(jiān)管部門的注意。 2月25日晚間，針對市場反映場外配資有所抬頭，證監(jiān)會表示密切關注場外配資，并指導有關方面依法加強對交易的全過程監(jiān)管。證監(jiān)會要求，各證券公司嚴格執(zhí)行經紀業(yè)務及融資融券客戶適當性管理，加強異常交易監(jiān)控，認真做好技術系統(tǒng)安全防護。 3月8日，中國證券業(yè)協(xié)會召集部分券商代表開會，要求規(guī)范外部接入業(yè)務，嚴控配資風險。有監(jiān)管人士提出，要深刻反思并吸取2015年股票市場異常波動的教訓，證券公司切實履行主體責任，外部接入要嚴格規(guī)范，排查風險，營業(yè)部及從業(yè)人員不得為場外配資提供便利。 4月16日，證監(jiān)會重申，高度關注資本市場場外配資情況，堅定不移地打擊違法違規(guī)的場外配資行為，鄭重提醒廣大投資者，所謂的場外配資平臺均不具備經營證券業(yè)務資質，有的涉嫌從事非法證券業(yè)務活動，有的甚至采用“虛擬盤”等方式涉嫌從事詐騙等違法犯罪活動。 而各地證監(jiān)局也頻頻召開座談會了解場外配資情況，對場外配資和場外個股期權發(fā)出風險預警，督促所屬地券商逐漸落實風險防范措施。 3月7日，廣東證監(jiān)局召集轄區(qū)相關證券營業(yè)部負責人座談，提出禁止與各類配資機構合作開展業(yè)務；加強異常交易監(jiān)控和技術系統(tǒng)安全防護。深圳證監(jiān)局于4月18日召開深圳轄區(qū)證券公司分支機構監(jiān)管工作會議，強調要嚴防死守場外配資，監(jiān)管部門正在開發(fā)一套監(jiān)控場外配資的軟件。 來源：《財經》記者：王穎