財險業(yè)艱難期延續(xù)：9家非上市險企車險承保無一盈利

圖片來源：視覺中國

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，車險市場化是大勢所趨，無論是大型險企還是中小險企都須創(chuàng)新發(fā)展模式

隨著財險公司去年年報的陸續(xù)發(fā)布，中小險企車險業(yè)務(wù)的困境也隨之顯現(xiàn)。

截至記者昨日發(fā)稿，已經(jīng)有9家非上市中資財險公司發(fā)布了2017年年報。數(shù)據(jù)顯示，盡管車險是多數(shù)財產(chǎn)險公司保費收入居首位的險種，但從承保利潤來看，無一家實現(xiàn)盈利。

中小險企車險承保盈利難的老問題在2017年變得更為明顯，部分險企在年報中亦坦言車險改革帶來的壓力和影響。有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，財險業(yè)將延續(xù)艱難期，大公司主導(dǎo)的競爭態(tài)勢難以好轉(zhuǎn)，中小公司生存和成長必須要提高效率，不斷創(chuàng)新。優(yōu)勝劣汰，部分險企退出車險市場也是必然。

車險承保全面虧損

根據(jù)中國保險行業(yè)協(xié)會的披露，截至昨日發(fā)稿，眾誠保險、永誠保險、錦泰保險、安誠保險、海峽保險、中航安盟保險、建信財險、泰山保險和中華聯(lián)合財險9家險企已經(jīng)發(fā)布了其2017年年報。

年報數(shù)據(jù)顯示，9家財險公司的車險經(jīng)營無一實現(xiàn)盈利。具體來看，2017年，眾誠保險的車險保費收入約為10.95億元，承保利潤為-7053.37萬元。永誠保險的車險保費收入為42.04億元，比上年減少了約986.6萬元，承保利潤約為-1.84億元，綜合成本率為104.23%。錦泰保險的車險保費收入約為9.59億元，承保利潤為-1億元。建信財險的車險保費收入約2646萬元，承保利潤為-2002.83萬元。海峽保險的車險保費收入約為2.5億元，承保利潤約為-1.4億元。泰山保險的車險保費收入約為11.9億元，承保利潤為-1.1億元。中華聯(lián)合財險的車險保費收入約為239.4億元，承保利潤約為-2.59億元。

由于車險是多數(shù)財險公司的主力承保險種，因此車險的經(jīng)營往往在很大程度上影響公司整體的經(jīng)營情況。整體來看，盡管上述險企部分險種實現(xiàn)了承保盈利，但由于其規(guī)模較小，受車險經(jīng)營虧損的影響，這些險企的經(jīng)營情況均不樂觀。

2017年，安誠保險取得保險業(yè)務(wù)收入約41.51億元，同比增長了10.67%，其凈利潤約為344.1萬元，同比下降了65.98%。其車險保費收入約為31.55億元，承保利潤約為-2.96億元。安誠保險表示，其保費增速低于13.76%的行業(yè)增速，主要因為：一是兩輪商車改革，保費向大公司集中的趨勢更加明顯；二是非車險業(yè)務(wù)中，大病險和金融機構(gòu)貸款損失險出現(xiàn)負(fù)增長，主要為受結(jié)算影響，大病保險同比保費缺口約3000萬元，金融機構(gòu)貸款損失險按照要求自2017年4月份起停止銷售，預(yù)算缺口1800萬元。

同時，去年中航安盟共取得保費收入約21.3億元，同比增長14%。其中，車險保費收入約5.33億元，同比增長22%，占商業(yè)保險保費收入的72%。車險快速發(fā)展是由于大力推進(jìn)機構(gòu)建設(shè)、重點渠道拓展、目標(biāo)市場細(xì)分。不過其車險承保并未實現(xiàn)盈利，其車險保費收入約為5.33億元，承保利潤為-5420萬元。去年，該公司實現(xiàn)凈利潤約4697.7萬元，同比增加了2656萬元，這主要得益于投資收益增加；投資收益約為6481.6萬元，同比增加了約2393.3萬元。

部分地區(qū)進(jìn)一步改革

對于諸多中小財險公司而言，車險業(yè)務(wù)既是心頭之愛又是心頭之痛，中資險企做大規(guī)模主要依靠車險，但車險業(yè)務(wù)承保盈利難也是存在已久的老問題。在車險改革的推動下，2017年，中小險企的車險業(yè)務(wù)感到了更大的壓力。

但，改革的步伐不會停下。

繼在全國全面推行了兩次商業(yè)車險費改之后，今年部分地區(qū)又開始了進(jìn)一步改革的舉措。3月9日，監(jiān)管部門發(fā)文進(jìn)一步放開四川、山西、福建等七省市車險自主系數(shù)范圍。4月3日，監(jiān)管部門發(fā)文在廣西、陜西和青海三個地區(qū)開展商業(yè)車險自主定價改革試點。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，第三次商業(yè)車險費改尚未全面推行，但車險市場化是大勢所趨，無論是大型險企還是中小險企都須直面改革帶來的影響，創(chuàng)新發(fā)展模式。

從市場現(xiàn)狀來看，財險行業(yè)的規(guī)模效應(yīng)十分明顯。相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，從承保利潤率來看，2017年，保費規(guī)模在1000億元以上的險企承保利潤率為3.0%，保費規(guī)模在150億元到1000億元的險企承保利潤率為0，而保費規(guī)模在50億元到150億元的險企承保利潤率為-5.1%，保費規(guī)模越小，承保虧損越多。從車險的綜合成本率和綜合費用率來看，其和保費規(guī)模整體呈現(xiàn)反相關(guān)關(guān)系，按不同的保費級別看，最低的綜合成本率為96.73%，最高的為111.72%；最低的綜合費用率為39.03%，最高的達(dá)53.29%。

永誠保險認(rèn)為，進(jìn)一步深化車險費率市場化改革是大勢所趨，保費充足度下降和賠付率上升會以較大概率發(fā)生。在這樣的形勢下，中小財險公司應(yīng)當(dāng)怎么辦？

有業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，做大保費規(guī)模依然是方向，但險企要更多地綜合考慮，不能為了做大規(guī)模而放棄業(yè)務(wù)質(zhì)量，或者為了規(guī)模拼殺費用，這些路子都無法持久。必須要從市場定位的細(xì)分、公司管理、服務(wù)等方面進(jìn)行創(chuàng)新。

華農(nóng)財產(chǎn)保險股份有限公司總裁張宗韜分析認(rèn)為，從不同的監(jiān)管周期來看監(jiān)管目標(biāo)導(dǎo)向，2001年到2008年是以發(fā)展為主題，2008年到2011年是風(fēng)險為主題，2012年到2016年是服務(wù)為主題，從2016年起強調(diào)回歸保險本源。他指出，改革的根本目標(biāo)是消費者福利，要從產(chǎn)品、價格和服務(wù)方面進(jìn)行提升。對于中小公司而言，生存和成長有兩條路：提升效率，不斷創(chuàng)新。要提升運營效率，降低固定成本，去掉落后產(chǎn)能。當(dāng)然，無論哪一項工作都是系統(tǒng)性工程，而市場發(fā)展的自然規(guī)律就是優(yōu)勝劣汰。