貿(mào)易爭端升級，美國農(nóng)民“哭了”！種大豆的北大荒今日漲停，新龍頭來了？

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（本文圖片來自：攝圖網(wǎng)）

每經(jīng)記者 楊建 每經(jīng)編輯 吳永久

北京時間4月4日清晨，美國政府發(fā)布了加征關稅的商品清單，將對我國輸美的1333項500億美元的商品加征25%的關稅。

今天下午，我國財政部網(wǎng)站消息，經(jīng)國務院批準，國務院關稅稅則委員會決定對原產(chǎn)于美國的大豆、汽車、化工品等14類106項商品加征25%的關稅。實施日期將視美國政府對我國商品加征關稅實施情況，由國務院關稅稅則委員會另行公布。

3月下旬在中美貿(mào)易爭端的影響下，A股市場有所走弱，滬深兩市多數(shù)個股下跌，隨著進入四月份，A股市場繼續(xù)調整，后期市場行情如何演繹呢？

在今日的盤面上，國內種植大豆的北大荒漲停；山東黃金從3月23日以來漲幅達15%；大飛機的中航飛機從3月23日以來漲幅達16%。看來一些相關個股已經(jīng)有所表現(xiàn)，那么如何看待相關的受益股呢？會不會出現(xiàn)新的龍頭呢？

美國農(nóng)產(chǎn)品期貨下跌

近一段時間，關于中美貿(mào)易爭端的消息有點多，火山君先來做一個簡要梳理。

4月2日凌晨，我國財政部官網(wǎng)發(fā)布消息稱，為維護我國利益，平衡因美國232措施給我國利益造成的損失，國務院關稅稅則委員會決定自2018年4月2日起對原產(chǎn)于美國的7類128項進口商品中止關稅減讓義務，在現(xiàn)行適用關稅稅率基礎上加征關稅，對水果及制品等120項進口商品加征關稅稅率為15%，對豬肉及制品等8項進口商品加征關稅稅率為25%。

在今日國新辦舉行的中美貿(mào)易有關情況吹風會上，商務部副部長王受文表示，4月2日，中方公布了對進口美國的128項產(chǎn)品征收15%或者25%的關稅，這是針對美方對中國的鋼鐵和鋁產(chǎn)品采取進口限制措施而進行的。美國對232項下的中國鋼鐵和鋁產(chǎn)品出口采取的措施，基于國家安全利益的理由，是站不住腳的，是沒有根據(jù)的。

今日下午，我國財政部網(wǎng)站消息，2018年4月4日，美國政府發(fā)布了加征關稅的商品清單，將對我輸美的1333項500億美元的商品加征25%的關稅。美方這一措施違反了世界貿(mào)易組織規(guī)則，嚴重侵犯我國合法權益，威脅我國家發(fā)展利益。

根據(jù)《中華人民共和國對外貿(mào)易法》和《中華人民共和國進出口關稅條例》相關規(guī)定，經(jīng)國務院批準，國務院關稅稅則委員會決定對原產(chǎn)于美國的大豆、汽車、化工品等14類106項商品加征25%的關稅。實施日期將視美國政府對我商品加征關稅實施情況，由國務院關稅稅則委員會另行公布。

從今天下午發(fā)布的這個消息來看，有兩點比較重要，一是擬對原產(chǎn)于美國的大豆、汽車、化工品等14類106項商品加征25%的關稅，二是加征關稅的實施日期還未確定，由國務院關稅稅則委員會另行公布。

在這個消息發(fā)布后，美國農(nóng)產(chǎn)品期貨全線大跌，美股期指下跌，歐洲股市下跌，國際原油價格下跌，國際有色金屬下跌，國際黃金價格上漲。

4月A股震蕩概率加大？

3月下旬受中美貿(mào)易爭端以及美股下跌的影響，A股市場有所下跌，隨著進入四月份，A股市場繼續(xù)調整。今日A股指數(shù)則是沖高回落的態(tài)勢。

對于4月份行情，磐耀資產(chǎn)總經(jīng)理辜若飛比較謹慎，他認為指數(shù)沒有整體性行情，機會仍然是結構化的。“目前不論是大票還是小票估值水平也都不便宜，在今年金融去杠桿的背景下，我不認為上半年會有指數(shù)的整體性行情，同時最近獨角獸公司的政策變化以及退市制度的推進，對于垃圾公司、殼公司是利空的，真正的優(yōu)質成長股畢竟是少數(shù)，這是原因之一；同時藍籌白馬股經(jīng)過去年大幅上漲之后，目前已經(jīng)不具備整體行情的基礎。”

時代伯樂創(chuàng)投基金經(jīng)理告訴記者，4月份預計震蕩概率加大，從過去的白馬股為主，逐漸向科技創(chuàng)新型的行業(yè)領域傾斜，成長股風格會有優(yōu)勢。在四月份總體行情比較平淡，以創(chuàng)業(yè)板為主的成長股有較好的表現(xiàn)，價值白馬相對平淡。中美貿(mào)易爭端長遠看還是需要解決國內短板，需要解決新材料、核心裝備等行業(yè)依賴進口的情況，目前看真實的影響是比較有限的，因為大規(guī)模貿(mào)易爭端不利于兩國。貿(mào)易爭端最終還是會以溝通對話的方式解決的。不過也提醒我們要發(fā)展高科技，特別是獨立自主創(chuàng)新能力，政策也將向本土高科技創(chuàng)新公司更多傾斜。

私募看好成長性的科技股

對于中美貿(mào)易爭端背景下的A股市場，那么私募看好哪些板塊機會呢？對此辜若飛表示，如果市場二季度出現(xiàn)比較充分調整的話，將會是優(yōu)質成長股非常好的買入機會，未來比較看好的方向有醫(yī)藥、半導體、傳媒、云計算、人工智能、高端裝備制造這幾個行業(yè)。

北京飛旋兄弟投資陳旋透露，隨著年報的陸續(xù)披露，二季度還是要甄選有業(yè)績支撐的個股，手中持有的股票如果年報中部分財務指標低于行業(yè)平均水平的話，投資者應該果斷調倉換股。同時他認為二季度個股分化會更加嚴重，資金會進行調倉換股。他建議投資者可以選擇資金流入行業(yè)及個股，二季度末應是一個不錯的建倉時機。同時他亦看好軍工、農(nóng)業(yè)及醫(yī)藥板塊。

對于貿(mào)易爭端的影響，廣東謝諾辰陽投資潘怡昌則認為，關注弱市環(huán)璄下被錯殺的優(yōu)質企業(yè)，包括沒有從美國進口或出口到美國的公司，這類型的公司受到影響較小。例如醫(yī)藥和白酒行業(yè)最近都是市場共識比較一致的行業(yè)，同屬內需型行業(yè)，受貿(mào)易爭端影響小，值得長期關注。

關于貿(mào)易爭端對相關行業(yè)的影響，長城證券認為，貿(mào)易爭端利好進口替代（農(nóng)產(chǎn)品、大飛機、半導體等）、自主創(chuàng)新行業(yè)，此外黃金、軍工等行業(yè)也受益。有色金屬（黃金）：貿(mào)易爭端升級，避險情緒提升，金銀等貴金屬價格有望上漲。醫(yī)藥：利好仿制藥的國產(chǎn)替代及創(chuàng)新藥的自主創(chuàng)新。

火山君發(fā)現(xiàn)，在今日的盤面上，國內種植大豆的北大荒漲停；山東黃金從3月23日以來漲幅達15%；大飛機的中航飛機從3月23日以來漲幅達16%。近期醫(yī)藥股走強，今日醫(yī)藥股更是掀起漲停潮，次新股盤龍藥業(yè)從3月20日以來漲幅已經(jīng)翻倍，疫苗股康泰生物近兩個月最大漲幅達70%多?？磥硪恍┫嚓P個股已經(jīng)有所表現(xiàn)。

中泰證券認為，貿(mào)易摩擦再升級，我國政府擬對原產(chǎn)于美國的大豆等農(nóng)產(chǎn)品、汽車、化工品、飛機等進口商品加征關稅，此前被視為王牌之一的大豆將成為還擊武器，美豆價格應聲暴跌。短期國內豆粕價格存在較大的上漲壓力。農(nóng)產(chǎn)品價格上漲預期提升，通脹預期再起，在資金和情緒作用下，農(nóng)業(yè)板塊值得加配！