央行周學(xué)東：個(gè)人房貸增速將趨緩 比重由45%降至30%內(nèi)

陳瑩瑩

美國(guó)證監(jiān)會(huì)（SEC）近日拒絕成立比特幣交易所買賣基金（ETF）的申請(qǐng)，投資者通過ETF擴(kuò)大比特幣交易的希望落空。對(duì)于比特幣交易的定義和監(jiān)管，各國(guó)都在探索之中。對(duì)此，全國(guó)人大代表、中國(guó)人民銀行營(yíng)管部主任周學(xué)東在接受中國(guó)證券報(bào)記者專訪時(shí)表示，已對(duì)比特幣等虛擬商品交易平臺(tái)劃定監(jiān)管“紅線”，建立負(fù)面業(yè)務(wù)清單，要求交易平臺(tái)不得突破“紅線”。對(duì)于違規(guī)情節(jié)嚴(yán)重的機(jī)構(gòu)，將采取行政處罰或關(guān)停取締的措施。建議將比特幣等虛擬商品交易平臺(tái)納入正在開展的全國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融整治范圍，整頓規(guī)范，嚴(yán)格監(jiān)管。

對(duì)比特幣應(yīng)動(dòng)態(tài)監(jiān)管評(píng)估

中國(guó)證券報(bào)：對(duì)于比特幣交易，今年的監(jiān)管趨勢(shì)是怎樣的？

周學(xué)東：比特幣交易近年很受關(guān)注，正面、負(fù)面的聲音都很多。美國(guó)證監(jiān)會(huì)最終拒絕設(shè)立比特幣交易所買賣基金的申請(qǐng)，說明即使在資本市場(chǎng)最為發(fā)達(dá)的美國(guó)，監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)比特幣交易存在的風(fēng)險(xiǎn)也持審慎態(tài)度。

今年1月以來，我們?cè)诂F(xiàn)場(chǎng)檢查過程中發(fā)現(xiàn)，部分比特幣交易平臺(tái)存在重大風(fēng)險(xiǎn)隱患：一是部分機(jī)構(gòu)涉嫌違規(guī)從事金融業(yè)務(wù)，包括杠桿交易、融資融幣、連續(xù)競(jìng)價(jià)、集中撮合等；二是部分機(jī)構(gòu)尚未建立符合規(guī)定的反洗錢的內(nèi)控制度和措施，可能被不法分子利用，成為洗錢的渠道。此外，有些平臺(tái)存在宣傳不合規(guī)、技術(shù)安全風(fēng)險(xiǎn)和平臺(tái)關(guān)聯(lián)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

目前監(jiān)管部門的現(xiàn)場(chǎng)檢查仍在進(jìn)行中?？梢悦鞔_的是，今年各方面的監(jiān)管只會(huì)加強(qiáng)，不會(huì)放松。為此，建議將比特幣等虛擬商品交易平臺(tái)納入正在開展的全國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融整治范圍內(nèi)，建立健全監(jiān)管規(guī)則，進(jìn)行嚴(yán)格管理。

除現(xiàn)有的金融經(jīng)濟(jì)法律法規(guī)外，我國(guó)針對(duì)比特幣等虛擬商品交易平臺(tái)的監(jiān)管規(guī)則非常有限。涉及比特幣、萊特幣等虛擬商品交易平臺(tái)監(jiān)管的規(guī)范或指引較為缺乏。同時(shí)，比特幣交易管理涉及多部門職責(zé)，由于尚未建立監(jiān)管信息共享和聯(lián)合執(zhí)法機(jī)制，比特幣交易監(jiān)管尚需形成合力。

對(duì)于比特幣的監(jiān)管不會(huì)“一刀切”。短期來看，我國(guó)應(yīng)當(dāng)借鑒主要國(guó)家的做法，從區(qū)塊鏈技術(shù)創(chuàng)新和應(yīng)用的角度，對(duì)比特幣交易及平臺(tái)運(yùn)營(yíng)設(shè)置一段觀察期，進(jìn)行動(dòng)態(tài)的監(jiān)管評(píng)估。同時(shí)，明確比特幣等虛擬商品交易平臺(tái)的監(jiān)管“紅線”，建立負(fù)面業(yè)務(wù)清單，要求交易平臺(tái)不得觸碰“紅線”，并做好風(fēng)險(xiǎn)防范和投資者保護(hù)；對(duì)違規(guī)情節(jié)嚴(yán)重的機(jī)構(gòu)，可采取行政處罰或關(guān)停取締的措施。

長(zhǎng)期而言，比特幣虛擬商品交易平臺(tái)需實(shí)施綜合監(jiān)管。探索建立由地方金融管理部門按照虛擬商品交易平臺(tái)管理辦法，實(shí)行備案管理；國(guó)家金融管理部門及工商、稅務(wù)等部門按照現(xiàn)行規(guī)定和職責(zé)分工，各司其職，實(shí)行功能監(jiān)管，包括金融信貸、反洗錢、外匯管理、業(yè)務(wù)范圍、廣告宣傳、稅收等方面。地方金融監(jiān)管部門應(yīng)盡快對(duì)其建立主體監(jiān)管機(jī)制。

今年個(gè)人房貸增速將趨緩

中國(guó)證券報(bào)：去年個(gè)人住房按揭貸款可謂“獨(dú)領(lǐng)風(fēng)騷”，應(yīng)如何判斷今年個(gè)人房貸的增長(zhǎng)趨勢(shì)？

周學(xué)東：正如周小川行長(zhǎng)答記者問時(shí)所說，住房貸款還會(huì)以較快速度發(fā)展，但確實(shí)要適當(dāng)平衡，隨著住房產(chǎn)業(yè)政策調(diào)整，會(huì)適當(dāng)平衡和放慢。今年的個(gè)人房貸在新增貸款中的占比會(huì)降下來，增速也會(huì)放慢。“放慢”是相對(duì)于去年過高的增速而言，但無(wú)論是相較于前幾年的速度，還是相較于信貸總的增速特別是制造業(yè)貸款增速，個(gè)人房貸的增速即使較去年下降，也還是比較高的。

就個(gè)人房貸在新增貸款的占比來看，預(yù)計(jì)今年會(huì)下降到30%以內(nèi)，這相對(duì)于去年45%左右的占比來說，將是明顯下降。

抓緊推動(dòng)修訂外匯管理?xiàng)l例

中國(guó)證券報(bào)：近期有企業(yè)反映外匯政策收緊，情況是這樣嗎？

周學(xué)東：目前從我們基層執(zhí)行的情況來看，外匯政策的基本取向并沒有發(fā)生變化，只是在不同時(shí)期，根據(jù)資金的跨境流動(dòng)有一些動(dòng)態(tài)調(diào)整。

例如，在“8·11匯改”之前，我國(guó)外匯儲(chǔ)備增長(zhǎng)很快，當(dāng)時(shí)有關(guān)部門出臺(tái)了一些鼓勵(lì)資金流出和對(duì)外投資的便利措施，簡(jiǎn)化了審核流程。目前人民幣匯率預(yù)期發(fā)生變化，導(dǎo)致對(duì)外投資增長(zhǎng)很快、資金外流預(yù)期也很強(qiáng)。這些因素相互推波助瀾，不利于外匯市場(chǎng)的穩(wěn)定。這個(gè)時(shí)候就需要適當(dāng)調(diào)整一些優(yōu)惠措施。對(duì)企業(yè)來說，此前為了鼓勵(lì)它們“走出去”，有一些投資貿(mào)易便利化的措施，審查環(huán)節(jié)也大大簡(jiǎn)化。企業(yè)是方便了，但也可能給某些資金以可乘之機(jī)?，F(xiàn)在對(duì)于境外投資項(xiàng)目真實(shí)性審查需要進(jìn)一步強(qiáng)化，可能導(dǎo)致有的項(xiàng)目審批環(huán)節(jié)增加、流程變長(zhǎng)。在此過程中，即使是一些國(guó)家鼓勵(lì)類的項(xiàng)目，審核時(shí)間也確實(shí)拉長(zhǎng)了。對(duì)于那些不鼓勵(lì)的項(xiàng)目和限制性投資項(xiàng)目，當(dāng)然會(huì)采取限制性購(gòu)匯措施。

但需要強(qiáng)調(diào)的是，對(duì)于那些真實(shí)合理的、符合國(guó)家對(duì)外投資產(chǎn)業(yè)政策的對(duì)外投資項(xiàng)目和購(gòu)匯需求，依舊能夠予以滿足和保障。我國(guó)的外匯儲(chǔ)備在國(guó)際上仍處于比較高的水平，但外匯儲(chǔ)備關(guān)系到國(guó)民經(jīng)濟(jì)的安全，也不可能敞開口子隨便用。

中國(guó)證券報(bào)：對(duì)于今年個(gè)人購(gòu)匯的需求變化，如何判斷？

周學(xué)東：從今年前兩個(gè)月的數(shù)據(jù)來看，個(gè)人購(gòu)匯的規(guī)模在逐步下降。老百姓(45.450, 0.00, 0.00%)變得更加理性、冷靜，這是由于他們要考慮購(gòu)匯以后的具體收益。如果涉及“螞蟻搬家”等違規(guī)行為，也會(huì)影響個(gè)人信用。

我們判斷，今年的個(gè)人購(gòu)匯增速不會(huì)像去年那么快，因?yàn)檎鎸?shí)性審核加強(qiáng)了。事實(shí)上，對(duì)于老百姓合理的購(gòu)匯需求，我們一直是可以保障的，老百姓用不著擔(dān)心。

中國(guó)證券報(bào)：對(duì)于接下來進(jìn)一步完善人民幣匯率市場(chǎng)化形成機(jī)制，有什么建議？

周學(xué)東：隨著人民幣匯率市場(chǎng)化形成機(jī)制不斷完善，人民幣資本項(xiàng)目可兌換不斷推進(jìn)，人民幣國(guó)際化程度不斷提升，需要進(jìn)一步推進(jìn)外匯管理放管結(jié)合、深化改革。為更好地適應(yīng)全球經(jīng)濟(jì)發(fā)展新形勢(shì)和國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)新常態(tài)，我提出議案，建議抓緊推動(dòng)第三次修訂《中華人民共和國(guó)外匯管理?xiàng)l例》，明確外匯管理改革方向，鞏固外匯管理改革成果。

一是建議進(jìn)一步完善《條例》的原則性和框架性，明確其政策制定目標(biāo)是滿足一段時(shí)期內(nèi)為外匯監(jiān)管要求和市場(chǎng)主體的責(zé)任和義務(wù)提供法律依據(jù)和指引。同時(shí)，注重平衡好政策穩(wěn)定性和與時(shí)俱進(jìn)的關(guān)系，滿足依法推進(jìn)外匯管理改革和順應(yīng)外匯形勢(shì)發(fā)展的需要。

二是建議在《條例》中增加外匯儲(chǔ)備概念以及經(jīng)營(yíng)管理體制機(jī)制等方面原則性描述內(nèi)容，提升政策透明度。建議在《條例》中補(bǔ)充加強(qiáng)本外幣跨境政策協(xié)調(diào)、數(shù)據(jù)共享等方面原則性描述內(nèi)容，提高本外幣監(jiān)管政策協(xié)調(diào)性。

三是建議在《條例》中增加構(gòu)建宏觀審慎管理框架下預(yù)警監(jiān)測(cè)體系、應(yīng)急預(yù)案和應(yīng)對(duì)系統(tǒng)性、區(qū)域性金融風(fēng)險(xiǎn)的外匯管理政策工具箱等原則性描述。通過擴(kuò)展數(shù)據(jù)報(bào)送范圍、提升數(shù)據(jù)質(zhì)量，強(qiáng)化跨境監(jiān)測(cè)綜合統(tǒng)計(jì)和信息收集能力，加強(qiáng)跨境資金流動(dòng)監(jiān)測(cè)和均衡管理的有效性，提升風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警能力。同時(shí)，賦予外匯管理部門應(yīng)對(duì)突發(fā)重大跨境資金異常流動(dòng)采取管制措施的職責(zé)，以保障在出現(xiàn)外匯系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)情況時(shí)，維護(hù)外匯市場(chǎng)的健康穩(wěn)定運(yùn)行。

盡快制定個(gè)人信息保護(hù)法

中國(guó)證券報(bào)：你一直很關(guān)注個(gè)人信息保護(hù)方面的問題，在這方面有什么建議？

周學(xué)東：當(dāng)前我國(guó)在個(gè)人信息保護(hù)領(lǐng)域的理念、原則、立法和實(shí)踐較世界經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)明顯落后。從長(zhǎng)遠(yuǎn)來看，個(gè)人信息保護(hù)不足對(duì)公民個(gè)人權(quán)益、互聯(lián)網(wǎng)及信息行業(yè)發(fā)展和我國(guó)參與國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)都會(huì)產(chǎn)生不利影響。完善我國(guó)個(gè)人信息保護(hù)的政策和立法十分迫切，這一問題應(yīng)得到重視。建議盡快制定《中華人民共和國(guó)個(gè)人信息保護(hù)法》

目前全球已有近90個(gè)國(guó)家和地區(qū)制定了個(gè)人信息保護(hù)的法律，全面建立個(gè)人信息保護(hù)制度已成為國(guó)際趨勢(shì)和國(guó)際慣例，也是開展國(guó)際貿(mào)易的必備制度條件。對(duì)個(gè)人信息進(jìn)行保護(hù)，不僅是在公共領(lǐng)域和私人領(lǐng)域全面保護(hù)個(gè)人人格利益的需要，而且直接關(guān)系國(guó)家的信息主權(quán)、文化主權(quán)以及經(jīng)濟(jì)發(fā)展。借鑒歐美國(guó)家在個(gè)人信息保護(hù)制度構(gòu)建中的做法，吸收我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)、香港特別行政區(qū)、澳門特別行政區(qū)在個(gè)人信息保護(hù)中的經(jīng)驗(yàn)，盡快制定專門的《中華人民共和國(guó)個(gè)人信息保護(hù)法》，以明確規(guī)定個(gè)人信息的涵義，確立個(gè)人信息權(quán)，明確國(guó)家機(jī)關(guān)信息處理主體和非國(guó)家機(jī)關(guān)信息處理主體收集、利用和處理個(gè)人信息的基本原則和規(guī)范，為個(gè)人信息保護(hù)提供救濟(jì)途徑、保護(hù)程序，建立個(gè)人信息保護(hù)專門機(jī)構(gòu)并明確其職責(zé)、權(quán)限，為我國(guó)個(gè)人信息的利用和保護(hù)構(gòu)建系統(tǒng)化、整體化的解決方案。