高收益率銀保產(chǎn)品“主動(dòng)下架” 客戶經(jīng)理：5%估計(jì)不再有

“5%以上收益率的銀保產(chǎn)品不會(huì)再有了，將來(lái)收益率只會(huì)越來(lái)越低。”近日記者走訪時(shí)，某國(guó)有大行私人銀行客戶經(jīng)理如此說(shuō)道。

在降息以及貨幣寬松的背景下，銀行理財(cái)產(chǎn)品的收益率大幅下降，一時(shí)炙手可熱的5%以上高收益率的銀保產(chǎn)品最近也消失得無(wú)影無(wú)蹤，有的銀行甚至?xí)簳r(shí)連一款保險(xiǎn)產(chǎn)品都沒(méi)有代銷(xiāo)。

銀行業(yè)人士對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，在低息時(shí)代，保險(xiǎn)公司不得不主動(dòng)將高收益率銀保產(chǎn)品“下架”。要想實(shí)現(xiàn)財(cái)富增值，投資者可考慮買(mǎi)長(zhǎng)期理財(cái)產(chǎn)品來(lái)鎖定收益。

高收益率銀保產(chǎn)品銷(xiāo)聲匿跡

3月中旬，《證券日?qǐng)?bào)》記者曾走訪北京地區(qū)多家銀行網(wǎng)點(diǎn)發(fā)現(xiàn)，銀行代銷(xiāo)的保險(xiǎn)產(chǎn)品賣(mài)得很火熱，各種銀保產(chǎn)品也都標(biāo)注在銀行大堂的醒目位置。這些銀保產(chǎn)品的最主要優(yōu)勢(shì)在于高收益率而且保本。近日，本報(bào)記者再次走訪這幾家銀行發(fā)現(xiàn)，高收益率的銀保產(chǎn)品已銷(xiāo)聲匿跡，還在銷(xiāo)售的只剩下收益率在4%左右的保險(xiǎn)產(chǎn)品。

“我行代銷(xiāo)的保險(xiǎn)產(chǎn)品已經(jīng)售完，可能要等過(guò)完清明節(jié)才會(huì)有新產(chǎn)品，前一段時(shí)間確實(shí)有很多老年人前來(lái)購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)產(chǎn)品，而且收益率最高達(dá)到5%以上。”某國(guó)有大行網(wǎng)點(diǎn)的理財(cái)經(jīng)理告訴本報(bào)記者。

位于北京北三環(huán)的一家股份制銀行支行網(wǎng)點(diǎn)前一段時(shí)間獨(dú)家熱賣(mài)一款銀保產(chǎn)品，該產(chǎn)品為兩年期（兩年后退保無(wú)損失），年化收益率為5.5%。近日，本報(bào)記者再次來(lái)到該網(wǎng)點(diǎn)詢(xún)問(wèn)此產(chǎn)品，“這款產(chǎn)品已經(jīng)沒(méi)有了，我行目前沒(méi)有其他銀保產(chǎn)品”，該行的理財(cái)經(jīng)理對(duì)本報(bào)記者表示，“這款產(chǎn)品保險(xiǎn)公司已經(jīng)發(fā)行過(guò)量，由于收益率太高，我們內(nèi)部聽(tīng)說(shuō)監(jiān)管部門(mén)也已經(jīng)注意到了。”

“我行有**壽險(xiǎn)公司發(fā)行的一款保險(xiǎn)產(chǎn)品，支付方式不同，收益率也不同，一款兩年期躉交收益率為5.28%，另一款期交為4%多，但是收益率5.28%這款產(chǎn)品已售完”。另一家國(guó)有大行的私人銀行客戶經(jīng)理對(duì)本報(bào)記者表示，“此外，我行不會(huì)再有這樣高收益的保險(xiǎn)產(chǎn)品，央行的利率一直在降低，保險(xiǎn)產(chǎn)品這么高的收益率，保險(xiǎn)公司根本賺不到錢(qián)，還要向銀行支付銷(xiāo)售傭金，所以5%以上收益率的銀保產(chǎn)品不會(huì)再有了，將來(lái)收益率只會(huì)越來(lái)越低。”

3月18日，保監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于規(guī)范中短存續(xù)期人身保險(xiǎn)產(chǎn)品有關(guān)事項(xiàng)的通知》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《通知》)，要求各人身保險(xiǎn)公司不得開(kāi)發(fā)和銷(xiāo)售預(yù)期60%以上的保單存續(xù)時(shí)間不滿1年(不含1年)的中短存續(xù)期產(chǎn)品，并加強(qiáng)對(duì)中短存續(xù)期產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)管理。《通知》自3月21日起實(shí)施。

某大型壽險(xiǎn)公司相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，目前銀保渠道所售的產(chǎn)品存續(xù)期大多在1年以上，所以短期內(nèi)不會(huì)造成很大影響。但《通知》有規(guī)定，1年以上不滿3年的產(chǎn)品在3年后總體限額控制在50%以?xún)?nèi)，因此，未來(lái)數(shù)年中短存續(xù)期產(chǎn)品的數(shù)量將會(huì)逐漸減少。同時(shí)，對(duì)于部分中小壽險(xiǎn)公司來(lái)說(shuō)，上述規(guī)定所帶來(lái)的沖擊較大，銀保渠道是中小險(xiǎn)企沖擊規(guī)模保費(fèi)的主力軍，新規(guī)無(wú)疑為銀保業(yè)務(wù)的發(fā)展戴上了“緊箍咒”。

投資者可購(gòu)買(mǎi)中長(zhǎng)期產(chǎn)品

隨著央行連續(xù)降息降準(zhǔn)，如今年化收益率為5%以上的銀行理財(cái)產(chǎn)品已經(jīng)罕見(jiàn)。2016年貨幣政策寬松的情況會(huì)延續(xù)下去，未來(lái)銀行或互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品收益率水平下行可能會(huì)成為常態(tài)。

以銀行理財(cái)產(chǎn)品為例，人民幣非結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品的收益率從2015年年初的5.24%降為年末的4.35%。2016年銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率進(jìn)一步下行，其中人民幣非結(jié)構(gòu)性理財(cái)產(chǎn)品的平均預(yù)期收益率甚至重回“3時(shí)代”。

“現(xiàn)在銀行理財(cái)產(chǎn)品長(zhǎng)期的越來(lái)越少，周期在半年以及半年以下的較多，1年左右期限的理財(cái)產(chǎn)品賣(mài)得特別快。在低息階段，鎖定長(zhǎng)期收益是實(shí)現(xiàn)財(cái)富增值的有效辦法”，一位國(guó)有大行的理財(cái)經(jīng)理對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，“目前這種情況下，普通客戶可以選擇購(gòu)買(mǎi)分紅險(xiǎn)，除了考慮到收益率比較高以外，主要是對(duì)子女未來(lái)教育資金、自己養(yǎng)老資金以及退休以后生活的一個(gè)補(bǔ)充。從資產(chǎn)配置的角度而言，投資者配置一定的銀保產(chǎn)品是不錯(cuò)的選擇。”

本報(bào)記者走訪發(fā)現(xiàn)，雖然5%以上的銀保產(chǎn)品已經(jīng)極為稀缺，但目前有些銀行推出了收益率在4%左右的銀保產(chǎn)品，銀行理財(cái)經(jīng)理建議投資者應(yīng)提早下單。