證監(jiān)會(huì)通報(bào)私募檢查執(zhí)法情況：中科招商等數(shù)十私募被查

每經(jīng)編輯 王一鳴    

15日證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人鄧舸在例行發(fā)布會(huì)上表示，近年來(lái)私募基金發(fā)展迅速，目前登記的基金管理人2.5萬(wàn)家，基金規(guī)模5.1萬(wàn)億元。部分私募基金規(guī)范運(yùn)作，對(duì)推動(dòng)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)、增加融資渠道、促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展做出了切實(shí)貢獻(xiàn)，但是私募行業(yè)在迅速發(fā)展過(guò)程中存在一定問(wèn)題，為了督導(dǎo)其規(guī)范運(yùn)作，2015年證監(jiān)會(huì)組織會(huì)內(nèi)各方力量對(duì)140多家基金管理人進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查。

據(jù)悉，本次被采取行政監(jiān)管或處罰措施的私募機(jī)構(gòu)達(dá)到數(shù)十家，其中包括中科招商（832168）、北京威士曼惠世、上海寶銀創(chuàng)贏等。

多位私募基金業(yè)內(nèi)人士向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者指出，監(jiān)管部門(mén)的嚴(yán)格執(zhí)法將令行業(yè)環(huán)境更為陽(yáng)光化。而在12月出臺(tái)的《私募投資基金募集行為管理辦法》征求意見(jiàn)，包括投資冷靜期、回訪確認(rèn)以及如何處理違規(guī)的現(xiàn)象，這些首次出現(xiàn)的規(guī)定，也是對(duì)整個(gè)行業(yè)長(zhǎng)期利好，加強(qiáng)監(jiān)管，以制度建設(shè)來(lái)促進(jìn)行業(yè)健康和規(guī)范發(fā)展是必須的。

行業(yè)存在五大問(wèn)題

自去年3月私募基金備案實(shí)施以來(lái)，得到“正名”的陽(yáng)光私募行業(yè)，經(jīng)歷了管理規(guī)模隨指數(shù)的扶搖直上，同時(shí)也伴隨著清盤(pán)潮、“一哥”徐翔鋃鐺入獄等系列事件。

“中國(guó)私募基金界，數(shù)萬(wàn)基金，數(shù)萬(wàn)億市值，其實(shí)一直生活在灰色之中。大量行業(yè)惡習(xí)、行規(guī)，卻被行業(yè)人士視為尋常，這亟需被整頓、被摒棄。”資深金融人士吳小平曾撰文指出，徐翔事件后，如何更加合理、合規(guī)、合法的融入到中國(guó)資本市場(chǎng)發(fā)展和宏觀經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型中來(lái)，是每個(gè)私募基金經(jīng)理人每日盤(pán)后需要深思的事情。

鄧舸15日介紹，檢查發(fā)現(xiàn)，當(dāng)前私募基金領(lǐng)域存在以下問(wèn)題甚至涉及非法集資：

一是登記備案信息失真，如備案信息不完整不及時(shí)，不按規(guī)定報(bào)送等；

二是資金募集行為違規(guī)，如向非合格的投資者募集資金，變相降低投資者門(mén)檻，夸大或虛假宣傳，違規(guī)保本保收益，投資人數(shù)超過(guò)法定人數(shù)限制等；

三是投資運(yùn)作行為違規(guī)，比如挪用或侵占基金財(cái)產(chǎn)，將固有財(cái)產(chǎn)與基金財(cái)產(chǎn)混同、違反合同約定列支費(fèi)用、進(jìn)行利益輸送等；

四是公司管理制度失范，如信息披露制度不健全，信息披露不充分等；

五是涉嫌違法犯罪，如以虛假、夸大項(xiàng)目為幌子，承諾保本、夸大收益，涉嫌非法吸收公眾存款；操縱市場(chǎng)、內(nèi)幕交易等。

單祥雙、崔軍等被采取行政監(jiān)管措施

為了遏制私募基金不規(guī)范現(xiàn)象，2015年證監(jiān)會(huì)依法采取了以下措施：1、對(duì)上海寶銀創(chuàng)贏做出行政處罰；2、對(duì)包括中科招商在內(nèi)的27家私募基金管理人采取行政監(jiān)管措施；3、是對(duì)以下2家私募銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)采取行政監(jiān)管措施；4、對(duì)包括中科招商董事長(zhǎng)、總經(jīng)理單祥雙，上海寶銀崔軍在內(nèi)的8個(gè)相關(guān)責(zé)任人采取行政監(jiān)管措施。

本次遭罰對(duì)象不乏已在新三板掛牌的中科招商（832168）等知名投資機(jī)構(gòu)，但監(jiān)管部門(mén)并未披露因何緣由。

公開(kāi)資料顯示，在7、8月份舉牌潮中，中科招商表現(xiàn)頗為活躍。據(jù)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者不完全統(tǒng)計(jì)，被舉牌的上市公司包括朗科科技（300042）、沙河股份（000014）、北礦磁材（600980）、祥龍電業(yè)（600769）等約16家小市值公司。其中，持有沙河股份、朗科科技、北礦磁材、鼎泰新材、國(guó)農(nóng)科技的股份分別占總股本比例超過(guò)10%。

值得注意的是，中科招商的舉牌標(biāo)的多是經(jīng)營(yíng)狀況和盈利能力不突出的企業(yè)。中科招商董事長(zhǎng)單祥雙在解釋其選擇舉牌公司標(biāo)準(zhǔn)時(shí)稱，這些公司盤(pán)子比較小，市值相對(duì)低，主營(yíng)業(yè)務(wù)一般，但產(chǎn)業(yè)發(fā)展空間巨大，經(jīng)歷了本輪大跌之后，重組并購(gòu)空間很大。

目前，中科招商自去年12月22日開(kāi)始停牌，這距離中科招商上次復(fù)牌不足一個(gè)月時(shí)間?；厥字锌普猩躺弦淮瓮Ｅ?，是因?yàn)槿Y子公司中科匯通(深圳)股權(quán)投資基金有限公司收購(gòu)海聯(lián)訊（300277），公司從7月24日起停牌了3個(gè)月。之后，中科招商便成為了海聯(lián)訊的第一大股東。

另一家私募機(jī)構(gòu)上海寶銀亦因舉牌而為外界所關(guān)注。

12月8日，上海寶銀及上海兆贏公開(kāi)增持新華百貨2%股份，持股比例上升至32%，取代物美系成員物美控股集團(tuán)（持股30.94%）成為新華百貨第一大股東。同時(shí)，上海寶銀及上海兆贏還宣稱未來(lái)12個(gè)月內(nèi)存在繼續(xù)以要約收購(gòu)或其他方式增持新華百貨的可能性。截止目前，雙方的股權(quán)爭(zhēng)奪戰(zhàn)尚未看到終結(jié)跡象。

此外，證監(jiān)會(huì)還對(duì)9家私募基金管理人立案稽查，對(duì)21家私募基金管理人涉嫌違法犯罪線索移送公安機(jī)關(guān)或者地方政府。

鄧舸表示，上述處罰措施取得了監(jiān)管實(shí)效，一定程度上遏制了私募基金風(fēng)險(xiǎn)事件的高發(fā)態(tài)勢(shì)。2016年證監(jiān)會(huì)將持續(xù)加強(qiáng)私募基金行業(yè)日常監(jiān)管和檢查執(zhí)法工作，加大責(zé)任追究力度，切實(shí)維護(hù)市場(chǎng)秩序，保護(hù)投資者合法權(quán)益。