工行副行長(zhǎng)羅熹：利率市場(chǎng)化沖擊銀行盈利模式 轉(zhuǎn)向金融資產(chǎn)服務(wù)

每經(jīng)記者 楊井鑫 發(fā)自北京

3月20日，工行副行長(zhǎng)羅熹在歐洲金融第七屆年會(huì)上表示，在利率市場(chǎng)化實(shí)行后，銀行存貸利差收窄是大勢(shì)所趨，單純依賴擴(kuò)大存貸規(guī)模的盈利方式將難以為繼。伴隨金融脫媒的普遍，企業(yè)通過銀行間接融資的方式也將轉(zhuǎn)向市場(chǎng)融資，而銀行的業(yè)務(wù)將轉(zhuǎn)向金融資產(chǎn)服務(wù)。

羅熹表示，從短期看，利率市場(chǎng)化影響銀行資金定價(jià)的問題，影響企業(yè)的收入和利潤(rùn)增長(zhǎng)，同時(shí)也影響銀行的收入和利潤(rùn)增長(zhǎng)。長(zhǎng)期來(lái)看，利率市場(chǎng)化將促使商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)模式和發(fā)展方式，加強(qiáng)和優(yōu)化對(duì)企業(yè)的服務(wù)。

“過去銀行吸取存款發(fā)放貸款獲取利息差實(shí)現(xiàn)收益的情況，在利率管制下還可持續(xù)，規(guī)模擴(kuò)張是過去銀行最主要最有利的驅(qū)動(dòng)因素。利率市場(chǎng)化以后，存貸利差收窄，利率波動(dòng)變大，最大規(guī)模不一定能夠?qū)崿F(xiàn)盈利增長(zhǎng)。”他表示。

羅熹稱，近年來(lái)，迅速發(fā)展的理財(cái)業(yè)務(wù)分流了理財(cái)存款，市場(chǎng)融資方式的發(fā)展，也降低了客戶對(duì)銀行貸款的需求。如今利率市場(chǎng)化，存款投資化，融資多元化，銀行單純依賴做大存貸規(guī)模的傳統(tǒng)模式，難以為繼。

對(duì)于銀行而言，羅熹還認(rèn)為利率市場(chǎng)化將是一次對(duì)銀行風(fēng)控能力的考驗(yàn)。“利率市場(chǎng)化，客戶提高存款利率，降低貸款利率的要求更為強(qiáng)烈。目前人民幣存款利率，尚未完全放開，在存款利率未完全體現(xiàn)市場(chǎng)真實(shí)利率水平的時(shí)候，隨著利率市場(chǎng)化的推進(jìn)，銀行的風(fēng)險(xiǎn)程度會(huì)進(jìn)一步提升，考驗(yàn)銀行的風(fēng)控。”

他表示，在銀行看來(lái)，高收益必然對(duì)應(yīng)高風(fēng)險(xiǎn)，所以必須要對(duì)沖分散和轉(zhuǎn)移，才能夠?qū)崿F(xiàn)持續(xù)穩(wěn)定的盈利。銀行必須進(jìn)行戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，在提供間接融資的同時(shí)，大力發(fā)展金融資產(chǎn)服務(wù)，豐富對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)金融服務(wù)的產(chǎn)品，成為一個(gè)努力的方向。

對(duì)于銀行能夠提供的金融資產(chǎn)服務(wù)類別，他認(rèn)為主要在七個(gè)方面，包括賬戶管理服務(wù)、現(xiàn)金管理、風(fēng)險(xiǎn)控制、協(xié)助企業(yè)提升資金盈利、信息服務(wù)、交易平臺(tái)服務(wù)、網(wǎng)絡(luò)結(jié)算服務(wù)。

此外，他認(rèn)為利率市場(chǎng)化的實(shí)行讓企業(yè)的融資成本下降，信貸資源更多的投向了中小企業(yè)。“從企業(yè)利息來(lái)看，利率市場(chǎng)化導(dǎo)致，大企業(yè)貸款的息差收窄，銀行信貸資源向大企業(yè)集中的情況將會(huì)有所改變。中小企業(yè)將有更多的機(jī)會(huì)獲得銀行信貸支持。”

據(jù)他介紹，中型企業(yè)、小微企業(yè)2012年人民幣貸款增速分別較大型企業(yè)高了7個(gè)百分點(diǎn)和8個(gè)百分點(diǎn)。