基金密切關(guān)注機會 軍工題材成市場熱點

最近的一連串重大軍事科技突破，刺激著基金對軍工事件驅(qū)動投資的關(guān)注力度。據(jù)悉，一些基金經(jīng)理今年一季度的重倉股組合中已凸顯出軍工板塊的布局力度。

一連串的軍事科技的突破使得軍工板塊的題材效應(yīng)持續(xù)發(fā)酵，去年四季度的航母下水、艦載機試飛及上周末的運20首飛、陸基中段反導(dǎo)攔截技術(shù)試驗成功無疑表明了軍工板塊的題材利好可能將不斷涌出。

深圳一位基金經(jīng)理向《上海證券報》 表示，考慮到一些事件的長期化、公開化和復(fù)雜化，軍工板塊可能是2013年最重要的投資主題之一。通常而言，軍工投入會在經(jīng)濟增長后逐步顯現(xiàn)出來，經(jīng)濟增長將推動軍工科技的發(fā)展。上述基金經(jīng)理坦言近期開始重點研究軍工板塊一些個股的基本面，并尋機介入一些具有可靠安全邊際的品種，并已經(jīng)在今年一季度的前十大重倉股組合中給予體現(xiàn)，未來的軍工事件驅(qū)動可能還將持續(xù)出現(xiàn)，其中包括了今年中期的神十發(fā)射及后期的北斗衛(wèi)星組網(wǎng)等預(yù)期。

昨日，基金重倉股中航飛機、中航動控、航天動力等軍工個股強勢漲停，在軍工板塊強勢拉升的刺激下，上證指數(shù)昨日狂奔2.4%也與此因素有頗多關(guān)聯(lián)。而從去年第四季度開始，在短短四個月內(nèi)，四項重大軍事科技的突破足以說明軍工題材的事件驅(qū)動在未來一段時間內(nèi)可能將持續(xù)進行，軍工板塊從此前的不著邊際的冷門板塊變得更為實際和現(xiàn)實，也由此使得基金經(jīng)理加大了對這一板塊的持續(xù)投入。

在去年四季度航母下水和艦載機試飛的背景下，一些基金經(jīng)理就開始注意到事件驅(qū)動可能成為軍工股的重要投資主線之一。去年四季度以來，一批軍工個股進入了基金經(jīng)理的前十大重倉股組合中，并在近期市場中大幅跑贏其他板塊。

銀河保本基金在去年四季度的重倉股組合中就強化了對軍工題材的布局。數(shù)據(jù)顯示，銀河保本基金將哈飛股份列為基金的第五大重倉股，并將機器人列為第七大重倉股。上述兩只個股在昨日軍工板塊提振下收盤漲幅分別為3.71%和5.50%。值得一提的是，機器人此前并不被視為軍工股，但該股軍工業(yè)務(wù)持續(xù)發(fā)力已得到一些機構(gòu)人士的關(guān)注。

在去年殺跌創(chuàng)業(yè)板的環(huán)境下，機器人于去年四季度進入一批公募基金的重倉股組合，部分基金公司研究人士認為，機器人公司有可能會成為未來軍工板塊重要的參與者，公司自2011年進入軍品市場后取得較大進展，機器人2013年1月1日公告稱，與“重要部門”簽訂了總金額2.93億元的特種裝備合同。

遭到機構(gòu)嚴重忽視的一些品種成為基金挖掘軍工板塊的黑馬。軍品收入占比超過50%的光電股份， 截至去年前三季度末尚無一家公募基金入駐，但在去年四季度一系列軍事科技突破的背景下，諾安新動力基金在去年四季度買入光電股份71萬股，占其基金資產(chǎn)凈值比例高達5.22%。光電股份的產(chǎn)品主要包括重彈發(fā)射車、導(dǎo)彈導(dǎo)引頭、航空設(shè)備、偵察車等，這只軍工股由此成為諾安新動力基金的第一大重倉股。諾安新動力基金將軍工個股列為其第一大重倉股顯示出基金經(jīng)理對軍工題材的重視程度，也不難解釋其前十大重倉股中同期還包括其他軍工個股，與光電股份類似的是，主營雷達業(yè)務(wù)的四創(chuàng)電子同樣被機構(gòu)挖掘。諾安新動力基金亦在去年四季度買入四創(chuàng)電子74萬股，四創(chuàng)電子成為諾安新動力基金的第五大重倉股。上述兩只軍工股自去年四季度以來股價漲幅分別達到87%和53%，股價的大幅上漲也顯示出去年四季度以來，事件因素對軍工個股的刺激作用。