穆迪：“十二五”金融《規(guī)劃》對小型銀行有負(fù)面信用影響

每經(jīng)網(wǎng)9月25日訊 每經(jīng)記者  高翔  發(fā)自上海

國際評級機(jī)構(gòu)穆迪24日發(fā)表報告認(rèn)為，由國務(wù)院批準(zhǔn)的、于上周發(fā)布的《金融業(yè)發(fā)展和改革“十二五”（2011—2012）規(guī)劃》（以下簡稱《規(guī)劃》）對中資小型銀行而言具有負(fù)面的信用影響。穆迪金融機(jī)構(gòu)助理分析師陳冠如認(rèn)為，“呼吁建立存款保險制度和金融企業(yè)破產(chǎn)制度”的內(nèi)容，將會降低政府為中資小型銀行提供支持的動力。

國務(wù)院于17日前后批準(zhǔn)了由一行三會和外管局共同編制的《規(guī)劃》。在第七章第四節(jié)，專門提到了“建立完善存款保險制度及金融機(jī)構(gòu)市場退出機(jī)制”。其中提到，“建立健全存款保險制度，加快存款保險立法進(jìn)程，擇機(jī)出臺《存款保險條例》，明確存款保險制度的基本功能和組織模式。” “建立適合我國國情的金融機(jī)構(gòu)破產(chǎn)法律體系，規(guī)范金融機(jī)構(gòu)市場退出程序，加強(qiáng)行政退出與司法破產(chǎn)之間的有效銜接”。

穆迪在報告中指出，小型銀行包括城市商業(yè)銀行、農(nóng)村信用合作社、農(nóng)村商業(yè)銀行和農(nóng)村合作銀行。截至2011年底，中國一共有2,811家小型銀行，占銀行體系總資產(chǎn)的20%。相比之下，中國的五大商業(yè)銀行和12家股份制商業(yè)銀行合計持有銀行總資產(chǎn)的64%，其在中國的地域覆蓋和網(wǎng)絡(luò)都十分有限。

陳冠如指出，建立存款保險制度和金融機(jī)構(gòu)退出機(jī)制，會保障零售儲戶，明確退出框架，降低銀行倒閉的社會成本及危機(jī)蔓延的可能性。因此，對于無法自力生存的銀行，政府提供全面保護(hù)及擔(dān)保的可能性會降低。不過，對于其倒閉會產(chǎn)生系統(tǒng)性風(fēng)險的銀行，政府提供支持的可能性依舊較大。

同時，隨著正式的銀行退場機(jī)制的落實到位，穆迪認(rèn)為政府推動利率市場化及金融脫媒的改革進(jìn)度會加快。相較大型銀行，小型銀行在面對如上改革時會面臨更大的壓力，因為小型銀行缺乏存款和貸款定價能力，其凈息差被壓縮的風(fēng)險會更大。

此外，陳冠如還認(rèn)為，小型銀行會為預(yù)期的存款風(fēng)險支付較高的存款保險費。

穆迪認(rèn)為，雖然“十一五”《規(guī)劃》也提及了實施存款保險制度和建立金融機(jī)構(gòu)的退出程序，但這次《規(guī)劃》包含更多的操作細(xì)節(jié)，因此在此規(guī)劃期間實現(xiàn)的可能性更大。

央行在7月份公布的《2012年中國金融穩(wěn)定報告》中指出目前中國推出存款保險制度的時機(jī)已經(jīng)基本成熟，而央行行長周小川在8月份的講話中也提及了加快建立存款保險制度的必要性。因此，穆迪預(yù)期存款保險制度將于未來一兩年內(nèi)落實到位。